来自南太平洋萨摩亚群岛的体育记者杜克（约翰尼·德普 Johnny Depp 饰）和他的律师朋友刚佐博士（本尼西奥·德·托尔 Benicio Del Tore 饰）一起开车前往拉斯维加斯，寻找他们的“美国梦”。一路上，他们带了大量毒品和酒精，也遇到形形色色的人，药物作用下，许多迷乱和癫狂的画面出现，让他们分不清幻觉和现实，到底哪个更残破，哪个更肮脏扭曲。两个人的混沌，加上拉斯维加斯本身的纸醉金迷，“美国梦”似乎遥不可及，两个人留下垃圾场一样的五星级酒店房间，无法停止迷幻的路途……

一个诚实的骗子告诉世界闻名的魔术师，不可思议的故事逃脱艺术家，享誉世界的敌人的欺骗，杰姆斯的惊人的'兰迪。这部电影给生活带来兰迪错综复杂的调查，公开曝光的巫师，信仰治疗师，和骗子的准宗教狂热。大师的骗子，出柜81岁，兰迪创造的虚构人物，假通灵，甚至把他的搭档25年，若泽阿尔瓦雷斯，为假大师的名字卡洛斯。但若泽最近被发现是假的身份下自己，也不清楚是否兰迪仍然是骗子–或欺骗。